分类： 大A

大A渡劫史260201

盘面：

  • 依然是电风扇行情，没有主线。谁会被轮到只有天知道。这种行情下我觉得仓位不要太重的好，最好就半仓以下试错。
  • 依然看好机器人
  • 中际旭创1月31日的年报预增感觉像是有所保留的，光模块受上游芯片产能限制会影响产能，真正能锁单的只有老一和老二。所以爆发期应该是在3月下旬到4月的一季报时间。整个ai硬件都是值得期待的。

大A渡劫史260130

1月30日A股复盘：指数分化、题材踩踏，资金在“换车道”

一、今日一句话结论

高位拥挤交易（贵金属/有色）出现踩踏式回撤，但“新主线（算力硬件/CPO光纤）+ 农业”把创业板硬拉回去；市场从“资源趋势”切向“科技+内需的结构轮动”。

二、关键数据（抓重点就够）

  • 沪指 -0.96% 收 4117；深成指 -0.66%；创业板指 +1.27%（明显深V反弹）
  • 成交额约2.84–2.86万亿，较前一日缩量约3900亿（量能退潮，说明追涨意愿在降温）
  • 个股约2900只下跌；涨停/跌停分别约59/61（赚钱效应不强，且跌停并不少）

三、盘面发生了什么（用资金逻辑解释）

1）最重要的事：贵金属/有色“从神坛摔下来”

今天的剧烈波动核心在于：国际金价高位急跌带来的情绪反噬，A股黄金/贵金属板块出现跌停潮，并带崩有色资源链。
这不是普通回调，更像是拥挤交易的集中出清：前期涨太猛、筹码太挤，一旦外部价格松动，资金就会用“砸盘”快速降低风险敞口。

2）“接力资金”去了哪里：算力硬件 + CPO/光纤逆势爆发

当资源链退潮，算力硬件概念集体爆发，光纤/CPO相关也强势，成为今天把情绪接住的主力方向之一。

3）农业/转基因走强：不是“故事”，是资金的避风港

农业、转基因、粮食概念走强，多股涨停。它的特点是：位置低、逻辑相对独立、回撤风险小，很适合在市场波动加大时承接“避险资金”。

四、一个更“新”的观点：今天不是“风险偏好下降”，而是“风险偏好换方向”

很多人看到资源暴跌会说“市场风险偏好下降”。我更倾向于：
风险偏好没消失，是从“资源趋势（通胀/避险）”切换到“科技弹性（算力链）+ 低位内需（农业）”。

补充一个侧证：有观点提到北向资金今天仍有逆势净流入，说明“长线资金未必恐慌”，更多是结构调仓。

下一个交易日（2月2日）大胆预测

预测1：资源链大概率“弱修复”，但修复后继续分化

  • 贵金属/有色如果早盘高开，反而要警惕“修复即卖点”，因为今天是踩踏后的信心修复，通常不会一口气回到趋势。
  • 更可能的剧本：龙头抢修复、跟风继续弱，板块内分化加剧。

预测2：算力硬件 / CPO光纤大概率延续强势，成为短线最强主线候选

今天已经“走出逆势强度”，并且具备资金偏好的共识属性。下一个交易日关注两点信号：

  • 是否继续放量上攻（强势延续的关键）；
  • 龙头能否换手不崩（决定能走几天）。

预测3：农业仍会反复活跃，但更像“轮动工具人”，不是连续主升

农业/转基因更偏“情绪稳定器”：市场一波动就出来，但要走成连续主升，通常需要更强催化。下一个交易日更可能是：冲高—分歧—回落—再轮动的节奏。

最后给你一条“可执行”的盯盘策略

下一个交易日你只用盯三件事：

  1. 资源是否再次出现大面积跌停（若再现，情绪会二次受伤）；
  2. 算力硬件是否能“强者恒强”并带动扩散；
  3. 成交额能否回到放量（缩量反弹容易虚）。

如果你告诉我你更关注哪条线（资源/算力/农业/其他），我可以把“下个交易日的板块观察清单”压缩成一张更短的战术卡片：看什么指标、怎么判强弱、什么情况下撤退。

大A渡劫史260128

今天盘面一句话

指数小涨、个股普跌；“资源防守”托住指数，但市场风险偏好其实在下降。 

收盘关键数据

上证 +0.27%，深成指 +0.09%，创业板 -0.57%  沪深京成交额约 2.99万亿，较前一日放量约 700亿  个股：上涨约 1700只、下跌约 3300+只（跌多涨少很明显） 涨停约 80+家 

资金在买什么、卖什么

1）主线：资源股“涨停潮”

贵金属、油气、有色（铝、铜、铅锌）、煤炭全天最强，强到能把指数托起来。

一个重要背景是金价持续走强、避险/通胀交易抬头，A股的“黄金线”就更顺。

2）支线：存储芯片活跃，但更像“机动资金”

存储方向有活跃表现（20cm等），但今天整体仍是“少数热点+多数沉默”。

3）最弱：光伏、医药医疗

光伏设备、医疗服务/器械、生物制品这些偏成长/政策扰动大的方向领跌。

一个更“反直觉”的解读（给你新颖观点）

很多人会把“指数还行”理解成市场强，但今天更像是：

钱在买“能对冲不确定性”的资产（资源、金属、油气），而不是买“对未来增长下注”的资产（大部分成长赛道）。

所以你会看到：越是资源权重股强，越容易出现“指数稳、个股惨”的结构——这不是全面进攻，是“集中抱团防守”。

另外一个细节：热门贵金属里也出现了北向对个别高热度标的的大额净卖出（比如白银有色净卖出居前），说明资金并非无脑追高，而是在“强趋势里做高低切”。

明天盘面与板块：大胆预测（给你可验证的结论）

我给三条“可检验”的预测，你明天收盘一对就知道对不对：

预测1：资源主线大概率延续，但会从“普涨”走向“分化”

**更可能强的是：**有供给约束/业绩弹性更直观的细分（贵金属、有色里最强的龙头/涨价最硬的品种）。 **更可能弱的是：**今天跟风补涨、换手过高的尾部品种（明天更容易冲高回落）。

预测2：明天大概率还是“指数不差，但赚钱效应一般”的结构

今天跌多涨少的底色很重，说明广谱风险偏好没起来；除非出现明确的增量催化，否则更像继续走结构市。

预测3：最可能出现的“轮动接力”，不是光伏医药，而是两条

存储/半导体的活跃度可能继续（更像短线资金的第二战场）。 地产链/建材链的脉冲值得盯（今天已有相关讨论与异动迹象，若消息发酵，明天容易走成日内轮动热点）。

风险提示（必须说清）

资源主线如果明天出现国际大宗回落/金价回撤或盘中被“监管提示风险/公司澄清”打断，短线容易快速退潮，操作上要防“追高挨打”。

如果你愿意，我也可以按你常用的口径，把“明天最值得盯的5个板块 + 每个板块的观察信号（成交/涨停家数/龙头是否换手板）”写成一页更短的交易前备忘清单。